O refinanciamento é a base para a regulação do mercado monetário

Um dos indicadores mais importantes do estado do bancoé a liquidez de seus recursos. Um alto nível deste indicador significa que esta instituição financeira pode pagar suas obrigações no período atual e no futuro. Quando a liquidez e, portanto, a solvência, o banco cai, então o refinanciamento é necessário. Isso significa que o Banco Central do Estado deve alocar recursos adicionais em conjunto com investidores interessados.

Fundamentos da estabilidade do sistema financeiro

A tarefa de qualquer banco central está a tempoobserve a lacuna no tempo na liquidez do banco, analise-a e, se necessário, encontre meios para liquidá-la. Refinanciamento é um processo que permite:

1. Assegurar a continuidade dos assentamentos no sistema nacional da economia garantindo a liquidez de cada banco individual.
2. Monitorar a situação no mercado monetário, estabelecendo taxas de juros.

No entanto, é importante entender que o refinanciamento- esta não é uma fonte permanente de fundos adicionais para instituições financeiras. O banco central não está interessado em apoiar uma instituição financeira problemática regularmente. Portanto, qualquer banco deve se esforçar para atrair recursos adicionais de novos clientes e acionistas.

Princípios básicos de refinanciamento competente

Para garantir a estabilidade dosistema do estado O banco central, ao fornecer fundos adicionais a outras instituições financeiras, deve ser orientado pelas seguintes provisões:

• Determinação preliminar de limites e volumes de crédito.
• O refinanciamento de bancos deve corresponder às tarefas da política monetária aprovada.
• Necessidades instituição financeira não deve ter dívidas ao Banco Central e poder no futuro para pagar o empréstimo.
• Disponibilidade de provisão confiável de fundos adicionais.
• O tamanho correto do empréstimo, correspondente ao valor da hipoteca.
• A taxa de refinanciamento não pode ser inferior à taxa de desconto.

Tipos de empréstimos

O refinanciamento é a última chance paraa maioria dos bancos. O Banco Central é tratado quando todas as outras formas de atrair fundos gratuitos já foram esgotadas e a dívida para os clientes ainda permanece. Existem dois principais tipos de empréstimos: regulatório e específico. Os primeiros estão constantemente operando instrumentos financeiros e são usados ​​para monitorar as condições do mercado monetário. Empréstimos específicos são usados ​​para estabilizar situações com falta de liquidez em bancos específicos. Para regular o mercado, o Banco Central também pode usar transações de reembolso e swap.

Mecanismo de funcionamento

O refinanciamento é um processo que se parece com isto:

1. O banco tem problemas de solvência.
2. O Banco Central analisa a situação e toma a decisão de conceder um empréstimo, por exemplo, US $ 10 milhões por um ano.
3. Um banco comercial empresta dinheiro aos seus clientes com uma taxa de juros mais alta do que a taxa de refinanciamento.
4. Após o término do prazo, ele retorna 10 milhões com um prêmio CBA.
5. O dinheiro recebido como resultado dessa operação é redistribuído e aumenta a solvência do banco.

O Banco Central não trabalha diretamente com a população, pois nesse caso seria necessário controlar milhões de pequenos tomadores. Portanto, os bancos comerciais atuam como intermediários entre ele e as pessoas comuns.

Taxa de refinanciamento

De acordo com a Lei Federal "No banco centralRF ", o Banco Central pode fornecer fundos adicionais para um determinado período em uma base de retorno às instituições de crédito para resolver seus problemas com a liquidez. A taxa de refinanciamento é um instrumento através do qual os juros sobre depósitos e empréstimos são controlados. Sua redução é benéfica para os mutuários, enquanto os investidores perdem parte de sua receita. O refinanciamento do Banco Central é realizado de acordo com o estabelecido ou escolhido com base na taxa de mecanismos de mercado.

Ajuste de juros

Antes de 2010, o montante máximo reconhecidodespesa, foi igual ao seguinte valor: taxa de refinanciamento * 1.1. Agora, o segundo multiplicador foi aumentado para 1,8 por empréstimos em rublo. Ao alterar um dos indicadores durante a validade do contrato de empréstimo, uma liquidação dupla deve ser feita. Quanto aos contratos que usam câmbio, aqui a taxa de refinanciamento não é usada. O nível máximo, que pode ser considerado um custo, é de 15%.

Áreas de aplicação e impacto

Refinanciar os bancos a uma determinada taxa na Federação Russa tem um impacto não apenas nas instituições financeiras e de crédito em si, mas também no cidadão comum. Em particular, podemos distinguir os seguintes casos:

1. Tributação de rendimentos de juros sobre depósitos (de acordo com o RF Tax Code, uma taxa de 35% é estabelecida se o montante for excedido, o qual é calculado com base na taxa de refinanciamento).
2. Cálculo dos pagamentos pelo atraso do dinheiro devido ao empregado (incluindo férias).
3. Cálculo de multas sobre impostos ou cobrança (sua porcentagem é um tri- centésimo da taxa de refinanciamento estabelecida).

O processo de empréstimo ao Banco Central dos bancos comerciaisé um importante regulador do sistema financeiro do estado. O desenvolvimento da economia depende muito dela, porque a população tende a confiar seus recursos aos bancos apenas se eles forem sustentáveis.